甘疟潼
2019-07-06 11:30:16

Vallandingham不会说他是如何重组他的银行的。 这是商业秘密。

但他会说,他花了很多时间和金钱来制定计划,以免他的基于W.Va.的巴伐利亚州的第一州银行免受美联储资本规则的影响。

总部位于西弗吉尼亚州毗邻俄亥俄州和肯塔基州的第一国家银行,并不是政府指责造成金融危机的银行。 它是一家小型社区银行,它声称在整个危机期间它的房屋亚洲城ca88唯一官方网站的拖欠率很低。

尽管如此,银行总裁兼首席执行官Vallandingham不得不对银行的业务结构进行彻底改革,以使其能够将其视为其核心竞争力:制造和服务住房亚洲城ca88唯一官方网站。

Vallandingham说,由于联邦政府强加给房屋亚洲城ca88唯一官方网站并为这些亚洲城ca88唯一官方网站提供服务的一系列新规定,这种变化被迫,这是对次贷危机滥用的回应。 这些旨在保护借款人和防止另一场危机的规则现在正在实施,并打击了政府打算保护的一些社区银行。

“这不是一条规则,而是所有这些组合压碎了我们,”Vallandingham说。

事实上,根据银行分析师的说法,联邦监管机构对房屋亚洲城ca88唯一官方网站施加的众多规定并不是银行亚洲城ca88唯一官方网站难以实现的。 相反,它是各种因素的汇合,包括对诉讼的恐惧。

“Rezzy正在成为一家非银行业务,”Whalen Global Advisors LLC董事长Christopher Whalen表示,他指的是住房抵押亚洲城ca88唯一官方网站。 “你无法看到这些数字,并且能够成为一个非常好的案例。”

2008年的产物

今天银行面临的形势是2008年金融危机影响深远的影响之一,政府调查人员得出的结论部分是由于亚洲城ca88唯一官方网站标准下降而引发的。

随着房地产泡沫膨胀,抵押亚洲城ca88唯一官方网站机构越来越多地在没有确定借款人收入的情况下提供亚洲城ca88唯一官方网站,或者包括使亚洲城ca88唯一官方网站无法偿还的条款。 泡沫破灭后,随之而来的是丧失抵押品赎回权的危机,文书工作和程序普遍存在问题,这导致了50个州的调查,并最终成为涉及五大银行的高调解决方案。

这种经验加上政府的监管反应,向银行明确表示,在利润率上,亚洲城ca88唯一官方网站服务不再是一个好主意。

惠誉评级(Fitch Ratings)美国住房抵押亚洲城ca88唯一官方网站支持证券集团的高级主管托马斯克罗(Thomas Crowe)表示,“银行在危机期间因违约而陷入瘫痪”。

惠誉在1月份的一份报告中指出,在危机后的几年里,非银行抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务的数量相对于银行而言正在上升。

根据抵押亚洲城ca88唯一官方网站银行家协会(Mortgage Bankers Association)的数据,2008年,银行提供了90%的房屋亚洲城ca88唯一官方网站,但到2016年这一数字已降至67%。

仅在2013年,美国银行和Ally Financial等大型银行就以5000亿美元抵押亚洲城ca88唯一官方网站的服务权出售。

这一转变的很大一部分来自大银行出售他们的服务业务。 仅在2013年,美国银行和Ally Financial等大型银行就以5000亿美元抵押亚洲城ca88唯一官方网站的服务权出售。

这也是消费者金融保护局完成关于抵押亚洲城ca88唯一官方网站的主要新规定的一年,美联储最终确定了对不利于抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务的银行的新资本规则。

Vallandingham的银行并没有停止为房屋亚洲城ca88唯一官方网站提供服务,因为这样做是一项核心业务。 但是资本规则给他施加了压力,要求他放弃服务业务,迫使他计划重组银行的公司结构以维持它。

资本在手边

维持银行更高资本水平的要求是监管机构在危机之后做出的最重要的变革。 由于危机前许多银行的致命债务,监管机构寻求他们。 较高的资本实际上意味着减少债务。

2010年多德 - 弗兰克法律是民主党国会在巴拉克奥巴马总统领导下通过的主要金融改革,包括规定亚洲城ca88唯一官方网站人改变亚洲城ca88唯一官方网站申请人偿还能力的规定。

例如,相对于资产规定至少10%的资本意味着,如果银行从银行的角度出借价值100美元的亚洲城ca88唯一官方网站 - 这是资产 - 它可以向债权人提供最多90美元的债务。 换句话说,其资金的10%必须来自所有权而不是借款。

理由是债券持有人的损失会导致危机,因为它们会导致恐慌。 股东的损失没有。 更高的资本比率意味着在债券持有人受到威胁之前,股东会有更多损失。

然而,计算资本比率极其复杂,因为监管机构要求个人资产因风险而“加权”。 例如,财政部证券的风险权重为零,因为它被认为是无风险的,因为预计美国政府不会错过付款。 因此,银行不必为该资产拥有资本。 然而,住房亚洲城ca88唯一官方网站的风险加权为100%,这意味着如果银行的资本最低为10%,则必须为住房亚洲城ca88唯一官方网站中的每一美元维持10美分的资本。

由于资本规则对抵押服务权的处理,第一国家银行的底线受到了打击,这些资产与房屋亚洲城ca88唯一官方网站的面包和黄油银行资产有关,但不同。 为另一家实体拥有的住房亚洲城ca88唯一官方网站提供服务是有权利的。

例如,一家银行可能将房屋亚洲城ca88唯一官方网站延伸到其社区的借款人,然后将亚洲城ca88唯一官方网站出售给政府赞助的企业Fann​​ie Mae,该企业从全国各地购买抵押亚洲城ca88唯一官方网站并将其打包成证券,销售给全国各地的投资者。 在这种情况下,社区银行可能会保留继续发送账单并收取房利美的亚洲城ca88唯一官方网站款项的权利,以换取费用。 收入流创造了一种资产。

碰巧的是,在抵押亚洲城ca88唯一官方网站银行家的眼中,抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务的权利受到了惩罚。 银行必须拥有抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务资产中每一美元的2.5倍资本,例如房屋亚洲城ca88唯一官方网站。

在First State Bank的案例中,这是一个重大打击。 该银行拥有近2亿美元的资产,使其成为银行的小端。 但据Vallandingham称,它为20个州提供了价值7亿美元的亚洲城ca88唯一官方网站。 他表示,当新的资本规则落实到位时,银行的监管资本减少了200万美元,限制了银行提供新亚洲城ca88唯一官方网站的能力,而不会降低资本充足率最低限额。

它会改变吗?

华盛顿的银行游说者一直试图修改资本规则。 但是现在银行家们试图让他们的企业维持下去不能指望改变规则。

“最终,你要么必须出售或找到另一种方式,”Vallandingham谈到该银行的抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务业务,并指出他的许多同行已经卖掉了他们的抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务权。 他的计划是重组他的公司,使其能够通过一个单独的实体继续提供抵押亚洲城ca88唯一官方网站,而不会产生资本费用。

监管机构打算迫使社区银行家停止服务,这很难理解。 事实上,相反的可能性更大。 社区银行家为关系银行业务感到自豪,这意味着他们生活在他们所服务的领域,更有可能了解客户的独特情况并与他们建立关系。 在借款人试图找出支付抵押亚洲城ca88唯一官方网站的问题的情况下,与小型服务商相对应可能意味着在多个电话中与同一个人交谈,而不是每次在大公司时被分流到不同的人。

当然,监管机构希望银行提供抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务以维持更高的资本。 利率变动可能导致抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务资产的价值大幅波动,使银行面临误判其承担的风险的危险。 惠誉评级的RMBS集团董事总经理Roelof Slump说:“收入流的美元价值可能会发生巨大变化。”

摩根大通(JPMorgan Chase)负责人杰米•戴蒙(Jamie Dimon)表示,他认为过于繁琐的监管措施已使抵押亚洲城ca88唯一官方网站发放速度每年减缓3000亿美元。

然而,与此同时,2016年美联储的一项研究得出结论,在2007年至2015年期间失败的518家银行中,抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务资产在仅有一家银行失败中起了主导作用。

现在,监管和市场压力正在结合,将抵押亚洲城ca88唯一官方网站服务从银行转移到监管较少的非银行服务商,如Ocwen和Nationstar。 Slump说,这不一定是件坏事,但“我不确定从银行到非银行的转变是监管机构的目标。”

与此同时,银行必须应对抵押亚洲城ca88唯一官方网站规则的综合影响。

爱荷华州格伦伍德市格伦伍德国家银行总裁兼首席执行官拉里温纳姆表示,与他的许多银行家朋友不同,他别无选择,只能继续从事抵押亚洲城ca88唯一官方网站业务。 格伦伍德是内布拉斯加州奥马哈的一个卧室社区,为这些社区提供抵押亚洲城ca88唯一官方网站是该银行的关键所在。

他说,虽然资本规则对Winum的银行没有约束力,因为它很容易清除最低资本比率,但其他新规则导致他的银行引导客户转向非抵押亚洲城ca88唯一官方网站。

他说,在最近的一个案例中,一位客户询问房屋净值亚洲城ca88唯一官方网站购买卡车。 他的员工试图引导客户转向汽车亚洲城ca88唯一官方网站。 虽然它会有更高的费率,但文书工作会少得多,也没有强制等待期。 当客户说他立即想要卡车时,银行向他提供了10天的消费亚洲城ca88唯一官方网站,这样他就可以在房屋净值亚洲城ca88唯一官方网站准备时购买。

Winum问自己,消费者金融保护规则的目的是否能更好地保护消费者免受滥用信贷产品的侵害。 “不,完全没有......这是我们必须采取的所有规则,”Winum说。

什么规定? 2010年多德 - 弗兰克法律是民主党国会在巴拉克奥巴马总统领导下通过的主要金融改革,包括规定亚洲城ca88唯一官方网站人改变亚洲城ca88唯一官方网站申请人偿还能力的规则。 现在,贷方必须考虑并记录八个显示偿还能力的因素,包括收入,资产,就业,信贷等。 这些规则是新更新的披露要求的补充。

Winum坚持认为文书工作无助于他的客户。 他说,他的业务取决于诚实的交易。 被扯掉的顾客会在当地的咖啡店周围散布坏评,破坏银行。

客户往往不注意自己的文书工作。 “他们总是说:我们相信你,我们相信你,我们相信你,”他说。 “他们不会坐在那里阅读整件事。”

与此同时,银行已经支付了大约10,000美元来更新其软件以管理新的文书工作,并为工作提供更多的工作人员。

根据抵押亚洲城ca88唯一官方网站银行家协会的数据,自2008年以来,借款人按时付款的亚洲城ca88唯一官方网站服务成本几乎增加了两倍。

银行家认为,不灵活的规则意味着许多信誉良好的借款人无法获得亚洲城ca88唯一官方网站,特别是那些收入不易记录的人,如承包商。

这对银行的盈利能力意味着什么并不容易,并且是争议的主题。

总的来说,2016年银行业利润达到创纪录的1713亿美元,这表明业务良好。

但银行家们认为,如果最近的一些规则得到纠正,抵押亚洲城ca88唯一官方网站业务可能会更好,达到数千亿美元的亚洲城ca88唯一官方网站,而不会有再次发生金融危机的风险。

华盛顿智库城市研究所(Urban Institute)估计银行家的一个数字表明,过度紧缩的信贷标准阻止了2015年的110万套房屋亚洲城ca88唯一官方网站。在4月给股东的信中,摩根大通(JPMorgan Chase)负责人杰米·戴蒙(Jamie Dimon)说他认为过于繁琐的监管规定每年将抵押亚洲城ca88唯一官方网站减少3000亿美元。

今年1月,花旗集团宣布以9.5亿美元出售新住宅投资970亿美元抵押亚洲城ca88唯一官方网站的服务权,这反映出新规定不利于银行对服务权的所有权。

抵押亚洲城ca88唯一官方网站规则的具体影响的一个迹象是花旗集团等大银行的股价。 今年1月,该银行宣布以9.5亿美元出售新住宅投资970亿美元抵押亚洲城ca88唯一官方网站的服务权,这反映出新规则不利于银行对服务权的所有权。 该公司股价在公告当天早上下跌了1%。

当然,社区银行面临的情况与大型银行不同。 像Vallandingham这样的银行不能轻易放弃房屋亚洲城ca88唯一官方网站业务,转而支持其他业务线,因为拥有众多子公司的大型银行可以做到。

银行家希望国会得到救济,社区银行家在过道两边都有盟友。 社区银行将通过“金融选择法”(Financial CHOICE Act)大幅减少抵押亚洲城ca88唯一官方网站规则,这项措施于6月份通过众议院。 不过,这项法案无法通过参议院,这要归功于民主党声称其部分措施将被赠予华尔街银行的阻挠。

虽然近年来社区银行业的盈利能力也有所提高,但从一些新规则中脱颖而出的情况更为强烈。 在过去的几十年里,他们面临着合并或出售的压力。 在过去的几年里,随着新规定的实施,只有少数几家新银行开业。

“成为一名银行家变得更加困难,”Winum说。